《私募股權融資實務與管理》

【課程對象】企業創始人、董事長、核心管理層；金融機構、投資機構高級管理人員

【課程時間】2024年3月16-17日

【課程地點】廣州開課

【課程費用】7800元/人，費用包含：學費、資料費、休閑點心及其它服務費，交通和食宿費用自理

v 新三板研究中心首席經濟學家

v 金長川資本董事長

v 實戰經驗——中國新三板研究中心首席經濟學家，曾在中國平安保險集團、大鵬證券、聯想控股等知名企業從事資本運作實務，曾為兩家創新型企業的首席執行官，具有豐富的資本運作實戰經驗和企業管理經驗。

創立的北京金長川資本管理有限公司，是專業的風險投資管理機構，管理多只創投基金，主要投資領域為云計算、大數據、物聯網和人工智能等戰略性新興產業。

v 專業背景——現為清華大學、北京大學、廈門大學、武漢大學、浙江大學、西南財經大學、中國人民大學; 中央財經大學、香港理工大學等十多所著名高校客座教授。現為中國社會科學院研究生院工商管理碩士專業（MBA）特聘導師。

v 授課特點——

1、豐富的實戰經驗：呈現老師操刀過或經典的案例，具備極強實操經驗，并歸納總結成方法論。

2、清晰的邏輯框架：深入淺出用大白話說清何為企業的資本運作，邏輯清晰且具有可遷移性。

3、成型的應用工具：總結的“平安三角”以及商業計劃書撰寫流程，內容詳實，可直接應用。

v 主講課程——《私募股權基金：投資與融資》《企業資本運作與上市謀劃》《公司治理結構》

v 服務客戶——投資過的已上市企業：阿爾特、金力永磁、聯贏激光、觀典防務、諾思蘭德、三元基因、連城數控、森萱醫藥、數字人、榮信文化、德瑞鋰電、華陽變速、海希通訊、吉岡精密、科達自控等。

IPO路上的企業：安天科技、賽特斯、訊眾股份、新道科技、卓易科技、縱橫六合、立方股份、華清飛揚、中泰設計、鼎欣科技、和創科技、康樂衛士等。

v 融資難、融資貴的問題，貫穿在企業從0-1發展的全過程中，傳統的商業銀行債務融資需要企業提供置押物，到期需償還借款本金與利息，對于企業特別是缺乏資金的企業而言：

Ø l企業一旦沒有不動產，如土地、廠房做置押，銀行輕易不敢放貸

Ø l利息高，到期連本帶息償債壓力大，沒有寬限的可能性

Ø l資金借來不易，畏手畏腳，不敢將資金投入不確定的業務中，難以助力創新

v 而與傳統債券融資不同的是，股權融資的資金來源于股東的投資，不需要償還，減輕了企業的債務負擔。同時，出資股東還起到風險共擔的責任，優質的投資人是幫助企業獲得快速成長的推動因子。

v 為此，我們特邀金長川資本董事長，中國新三板研究中心首席經濟學家劉平安老師，從企業資本運作的角度，解構如何利用私募股權來為企業融資。本課程既有企業資本運作的底層邏輯，又有股權融資的流程和技巧，更有商業計劃書的撰寫要點，讓學員不止打開融資的思路，更能有切實具體的計劃書撰寫要點練習，真正掌握資本運作其中一個關鍵環節。

1、破除只能債權融資的老思路，重新構建企業融資新思維，幫助了解資本運作的具體路徑方法

2、掌握私募股權融資的8大流程，提前籌備對接資本的方式

3、了解如何撰寫一份靠譜的商業計劃書，掌握與資本對話的商業語言

v 實戰：有具體的私募機構內部運作流程，以及老師個人參投的各個項目經驗分享，具有較強的實戰應用性

v 前瞻：從經濟、市場、產業、企業等不同視角探討私募融資的趨勢，具備足夠的預判性

v 易懂：從企業融資角度出發，總結1套融資模型圖和關鍵要點，便于學員代入理解

，無非就是

v 資本運作商業認知三角模型

一套關于資本的商業認知三角模型，從企業經營的三個維度切入，以資本驅動創新為原點，系統構建企業資本運作的支撐要素，包括：

資源：撬動外部資源，對接金融資本

戰略：制定一個現在“賺錢”，未來“值錢”的商業模式

制度：如何優化公司治理結構，順利引入資本，講目標管不話題真

一、中國經濟新常態

1.中國經濟結構轉型

2.人類第四次工業革命

3.中美貿易戰

4.資本市場深化

二、樹立資本運作正確的商業認知

1.成功資本運作需要具備的條件

2.關于“資本”的商業認知

3.資本運作的三大步驟

4.資本的作用

三、PE的歷史性發展機遇

1.私募股權投資基金的含義

2.PE的歷史性發展機遇

（1）基于實體經濟的視角

（2）基于資本市場的視角

（3）基于PE的行業視角

3.PE的商業模式

4.基金的企業組織形勢

5.中國VC/PE市場存在的主要問題

6.中國VC/PE市場未來的趨勢

四、私募融資的操作流程與關鍵環節

1.制定公司發展戰略

2.制定資本營運策略

3.撰寫商業計劃書

4.選擇投資者

5.談判擬定投資協議

6.盡職調查

7.就投資各項條款進行談判

8.簽署各項法律文件

五、私募交易結構與風險控制

1.金融工具安排

2.公司價值評估

3.PE的經濟含義及決定PE的因素

知點

“良好的資本運作對公司的發展起到催化作用，劉老師的課讓我對私募基金、對公司的資本運作有了完整的認識！”                                                                                                   ——時代華商金融31班學員

“劉老師的表達能力較好，對金融基本知識進行了系統性的學習。”

——時代華商金融31班學員

“更深入了解私募股權的知識，老師提醒的關注點和盲區，為我開拓了視野！”

——時代華商金融34班學員

“通過課程，我了解公司在IPO前需要資金時私募基金的好處，也掌握了企業進行私募股權投資的基礎知識和要點。”

——時代華商金融35班學員

“很實用的課程，曾經幫公司寫過商業計劃書，所以今堂課中講商業計劃書那部分很深刻，也了解到之前的不足。”

——時代華商金融35班學員

“了解估值的具體方法以及bp的撰寫，這對企業融資的作用是很大的。也非常感謝劉老師的精彩授課，教授了很多實操的經驗！”

——時代華商金融36班學員